Mały Hugo (Enzo Ingignoli) przyjeżdża w odwiedziny do swojej babci Sary (Carmen Maura). Kobieta mieszka sama w domu nad morzem i marzy o spotkaniu z całą rodziną. Zbliżają się jej urodziny i krewni rzeczywiście tłumnie przybywają na przyjęcie. Starsza pani podczas wieczoru opowieści dzieli się z nimi niesamowitymi historiami. Jedna z nich robi ogromne wrażenie na wnukach. Okazuje się, że przed wielu laty Sara stanęła oko w oko z krwiożerczym wilkiem. Bestia pozwoliła jej odejść, zastrzegając jednak, że wróci po nią właśnie w jej osiemdziesiąte urodziny. Chociaż dorośli przekonują, że to jedynie bajka, Hugo nie ma wątpliwości, że opowieść jest prawdziwa. Postanawia więc z pomocą najmłodszych krewnych uratować babcię przed drapieżnikiem.